【1年積立比較検証】米国ETF vs 投資信託 どちらが有利？

こんにちは！

愛知県の郊外で妻（ピノ子）と3人の子供と簡素に暮らすピノ太郎です！

前々から行っていた米国ETFの積立ですが、1株単位しか買えないので、ドルコスト平均法が成立しないのではないか。また、投資信託の方が有利だとは思うのですが、どの程度パフォーマンスに差があるのか気になっていました。

そこで、今回重い腰を上げて検証してみました。

対象期間は2021年の1年間。

①米国ETF【VOO】為替考慮

②上場米国ETF【1655 iシェアーズS&P500米国株ETF】

③投資信託【SBI・V・S&P500　インデックスファンド】

この３つで検証してみたいと思います！

それではいってみましょー！！！

検証条件

①毎月25日の始値で約定。25日が休場の場合は、翌営業日の始値で約定

②積立金額は、5万円、10万円、15万円、20万円の4パターン

③VOOに関しては、為替も含む。約定日のドル円の始値で計算

④年末最終営業日の引け時に円に換算し比較。

米国ETF【VOO】 の場合

約定日	1株単価（ドル）	為替（円/ドル）	5万円積立		10万円積立		15万円積立		20万円積立
			購入株数	購入金額	購入株数	購入金額	購入株数	購入金額	購入株数	購入金額
1/25	352.72	103.78	1	36605	2	73210	4	146421	5	183026
2/25	359.03	105.87	1	38010	2	76021	3	114031	5	190053
3/25	356.08	108.72	1	38713	2	77426	3	116139	5	193565
4/26	383.73	107.97	1	41431	2	82862	3	124294	4	165725
5/25	386.4	108.72	1	42009	2	84018	3	126028	4	168038
6/25	392.9	110.86	1	43556	2	87113	3	130671	4	174228
7/26	403.92	110.55	1	44653	2	89307	3	133960	4	178613
8/25	412.06	110.12	1	45376	2	90752	3	136128	4	181504
9/27	408.42	110.68	1	45203	2	90408	3	135612	4	180816
10/25	417.64	113.91	1	47573	2	95147	3	142720	4	190293
11/26	425.19	115.35	1	49045	2	98091	3	147137	4	196183
12/27	433.98	114.38	1	49638	2	99277	3	148916	4	198555
投資金額合計			12	521817	24	1043634	37	1602058	51	2200599
12/31引け評価額	436.57	115.08		602885		1205771		1858898		2562264
利益（円）				81068		162136		256840		361666

唯一の値下がりは、8月→9月ですが、購入できる株数には変化は出ず、ドルコスト平均法が活かせていません。

上場米国ETF【1655 iシェアーズS&P500米国株ETF】 の場合

約定日	1株単価（円）	5万円積立		10万円積立		15万円積立		20万円積立
		購入株数	購入金額	購入株数	購入金額	購入株数	購入金額	購入株数	購入金額
1/25	2864	17	48688	34	97376	52	148928	69	197616
2/25	2979	16	47664	33	98307	50	148950	67	199593
3/25	3035	16	48560	32	97120	49	148715	65	197275
4/26	3225	15	48375	31	99975	46	148350	62	199950
5/25	3280	15	49200	30	98400	45	147600	60	196800
6/25	3395	14	49350	29	98455	44	149380	58	196910
7/26	3500	14	49560	28	98000	42	147000	57	199500
8/25	3525	14	48100	28	98700	42	148050	56	197400
9/27	3540	14	46560	28	99120	42	148680	56	198240
10/25	3700	13	48100	27	99900	40	148000	54	199800
11/26	3880	12	46560	25	97000	38	147440	51	197880
12/27	3885	12	46620	25	97125	38	147630	51	198135
投資金額合計		172	579207	350	1179478	528	1778723	706	2379099
12/30引け評価額	3965		681980		1387750		2093520		2799290
利益（円）			102773		208272		314797		420191

1655は、1株単位で購入できるので、割とドルコスト平均法にはあっているのかなと思います。

投資信託【SBI・V・S&P500　インデックスファンド】 の場合

約定日	1口単価（円）	5万円積立		10万円積立		15万円積立		20万円積立
		購入口数	購入金額	購入口数	購入金額	購入口数	購入金額	購入口数	購入金額
1/25	12620	3.96	50000	7.92	100000	11.89	150000	15.85	200000
2/25	13189	3.79	50000	7.58	100000	11.37	150000	15.16	200000
3/25	13434	3.72	50000	7.44	100000	11.17	150000	14.89	200000
4/26	14303	3.50	50000	6.99	100000	10.49	150000	13.98	200000
5/25	14514	3.44	50000	6.89	100000	10.33	150000	13.78	200000
6/25	15053	3.32	50000	6.64	100000	9.96	150000	13.29	200000
7/26	15508	3.22	50000	6.45	100000	9.67	150000	12.90	200000
8/25	15696	3.19	50000	6.37	100000	9.56	150000	12.74	200000
9/27	15728	3.18	50000	6.36	100000	9.54	150000	12.72	200000
10/25	16474	3.04	50000	6.07	100000	9.11	150000	12.14	200000
11/25	17301	2.89	50000	5.78	100000	8.67	150000	11.56	200000
12/27	17262	2.90	50000	5.79	100000	8.69	150000	11.59	200000
投資金額合計		40.15	600000	80.30	1200000	120.44	1800000	160.59	2400000
12/30引け評価額	17606		706838		1413676		2120514		2827352
利益（円）			106838		213676		320514		427352

投資信託は、端数まできっちりとれるので、ドルコスト平均法にはぴったりですね！

比較検証結果

	5万円積立	10万円積立	15万円積立	20万円積立
VOO	81068	162137	256840	361666
1655 iシェアーズ S&P500米国株ETF	102773	208272	314797	420191
👑 SBI・V・S&P500 インデックスファンド	106838	213676	320514	427352

2021年は、ほぼ上昇の一本調子でしたね。

結果として、投資信託で積立することが一番効率的だという結論になりました。

しかし、上場米国ETF1655もほぼ変わらないパフォーマンスであることも分かりました。

一方、米国ETFのVOOは単価が高いために、投資する際、端数が出てしまい、うまく利益が得られませんでした。大体投資信託の8割ぐらいでしょうか。

やはり毎月の積立額が小さいうちは、投資信託の方が有利だと判断できます。

おわりに

最後までご覧いただきありがとうございました。

なんとなく結果はわかってはいたものの、どのぐらいの差があるのか明確にでき、有意義な検証ができました！

これからも、皆さんの役に立つ情報を発信してきたいと思いますので、またご覧ください！

それではー